宏觀審慎監(jiān)管對我國商業(yè)銀行經營的影響.pdf

1、2008年金融危機暴露出僅關注單個機構穩(wěn)健經營的微觀審慎監(jiān)管框架的不足。巴塞爾委員會重新審視監(jiān)管標準，G20峰會后，體現全球大多數國家對宏觀審慎監(jiān)管共識的《巴塞爾協(xié)議Ⅲ》出臺。我國借鑒國外經驗，建立了適合我國國情的宏觀審慎監(jiān)管框架，圍繞一級資本比率、資本留存緩沖、反周期緩沖、桿杠率新要求，系統(tǒng)重要性銀行和引入流動性指標等內容，提出了更嚴格的標準要求，目的是更加有效的維護金融體系和實體經濟的穩(wěn)定。然而宏觀審慎監(jiān)管在實施過程中對我國商業(yè)銀行

2、產生怎樣的影響呢？
　　 首先本文梳理了國內外關于宏觀審慎監(jiān)管對商業(yè)銀行經營影響的相關文獻，在此基礎上，從理論方面分析了資本充足率、撥備覆蓋率、杠桿率、流動性比率這體現宏觀審慎監(jiān)管的四大監(jiān)管工具對商業(yè)銀行盈利性、安全性、流動性的影響。
　　 接著選取了2005年至2012年我國16家商業(yè)銀行的年報和半年報數據，并基于面板數據模型，運用STATA軟件，將資產收益率、存貸比率和不良貸款率分別作為商業(yè)銀行盈利性、流動性和安全性

3、的審慎經營指標，實證檢驗這些監(jiān)管工具對我國上市銀行審慎經營的影響。實證結果表明:資本充足率、撥備覆蓋率與商業(yè)銀行盈利性之間存在正相關關系，且顯著，這表明資本充足率和撥備覆蓋率的提高，我國商業(yè)銀行的盈利能力增強;資本充足率、撥備覆蓋率與流動性之間雖然存在正向關系，但是不顯著;資本充足率、撥備覆蓋率與安全性之間存在負相關關系，且顯著，說明資本充足率和撥備覆蓋率的提高，能夠降低銀行的不良貸款率。說明監(jiān)管當局近幾年實施的一系列法規(guī)有效的增強了銀