衍生金融工具會計若干問題探討.pdf

1、首都經濟貿易大學碩士學位論文衍生金融工具會計若干問題探討姓名：李知聞申請學位級別：碩士專業(yè)：會計學指導教師：李大誠崔也光19990301在人類社會即將進入二十一世紀之際，衍生金融工衍具正向我們走來。它出現的歷史雖然不長，但發(fā)展很快，種類不斷增加，交易量不斷增長。衍生金融工具市場大大提高了基礎市場的運用效益，日益成為國際金融市場的重要組成部分。在國際金融市場全球一體化的趨勢下，衍生金融工具的功能和作用逐漸為我國企業(yè)界人士所認識，在不久的將

2、來，必將為我國企業(yè)界所充分運用。會計作為企業(yè)經營管理活動的一個組成部分，應適應這種新情況而發(fā)展，因此本文試就衍生金融工具會計的若干問題進行探討，并對國際會計準則委員會(IASC)和美國財務會計委員會(FASB)的研究成果進行比較，提出對我國衍生金融工具會計的一些建議，以期為我國衍生金融工具會計理論的發(fā)展以及準則的制訂略盡綿力。一、衍生金融工具辨析(一)衍生金融工具的定義1.金融工具也稱金融商品，是用于交換、結算、投資、融資的各種貨幣性手

3、段在會計上的定義，按IAS32《金融工具:披露與列報》，是指同時增加一個企業(yè)的金融資產和另一個企業(yè)的金融負債或權益工具的合同。金融工具按其發(fā)展進程分為基本金融工具和衍生金融工具?；窘鹑诠ぞ咭卜Q傳統金融工具，是衍生金融工具產生和這用的基礎，它是在商品經濟社會貨幣發(fā)揮支付手段職能的基礎上伴隨信用關系而發(fā)展起來的。這類金融工具的運用有較悠久的歷史，主要的基本金融工具包括現金、外匯、商業(yè)及銀行票據、股票和債券等。2.衍生金融工具(Deriva

4、tiveInstrument)也稱創(chuàng)新金融工具、衍生金融產品，是相對于基本金融工具而言的、通過預測股價、利率、匯率等基本金融工具的價格在一定時期內的未來發(fā)展趨勢、以支付少量保證金簽訂遠期合約或互換不同金融商品等交易形式的新型金融工具，用以規(guī)避風險。能夠產生衍生金融工具的傳統金融工具被稱為基礎金融工具。IASCFASB以及其他一些國家和巴賽爾委員會分別給出了衍生金融工具的定義，國內的一些學者對此也有探索，但大多是一些描述性的概括，是指期貨

5、合約、遠期合約、互換合約和期權合約〔如不作特殊說明，本文中的期貨、遠期、期權、互換分別指金融期貨、金融遠期、金融期權、金融互換)以及類似性質的金融工具，如利率上限與下限和固定利率借款義務(承諾)等。綜合各家定義，本文在此作如下定義:衍生金融工具是指以傳統金融工具為買賣對象、價格由被買賣金融工具的價格所決定，支付少量保證金或權利金所簽訂的遠期交易或互換不同金融工具的合約。其要點有三:(1)合約標的是基礎金融工具或其價格，有名義金額(票面金

6、額)或支付條款，或二者兼?zhèn)?，它們?guī)定了是否進行結算的各種情況以及結算的金額(2)保證金操作:只需要交納少量的保證金或權利金，有的甚至無需交納保證金，即可進入衍生金融工具的合約(3)合約的條款規(guī)定或允許以抵消后的凈值結算，簽約方既可以交割標的基礎金融工具，也可以用現金支付，此二者對于接受者沒有本質的區(qū)別。(二)衍生金融工具的種類衍生金融工具可以根據買賣雙方的意愿，通過對基礎金融工具的不同組合，不斷發(fā)展出新的種類。按照基礎工具的種類、交易形